Ужесточение правил микрозаймов: что подписал Путин
В конце декабря 2025 года Президент России Владимир Путин подписал закон, поэтапно ограничивающий выдачу потребительских микрозаймов физическим лицам. Документ размещён на официальном портале правовых актов и вступает в силу с октября 2026 года.
Согласно новому закону:
- С 1 октября 2026 года гражданам разрешается иметь не более двух микрозаймов, если полная стоимость каждого превышает 200% годовых.
- В апреле 2027 года вступает в силу вторая волна ужесточения: гражданам будет разрешён только один микрозайм с полной стоимостью более 100% годовых.
Цель нововведения — снизить долговую нагрузку на население, ограничить рост просрочек и предотвратить рост числа заемщиков, не способных обслуживать сразу несколько дорогих микрозаймов.
Микрозаймы в России: цифры и факты
Микрофинансовые организации (МФО) уже несколько лет занимают важное место в кредитном рынке России. По данным ЦБ РФ, на конец 2025 года:
- Общее количество активных микрозаймов превышало 35 млн договоров;
- Средняя сумма займа составляла 15–25 тыс. рублей, средняя ставка по краткосрочным займам — 120–250% годовых;
- Более 60% заемщиков — граждане с доходом ниже среднего, часто использующие микрозаймы для покрытия срочных расходов.
Эксперты отмечают, что масштаб просрочек по займам с высокой стоимостью превышает 20% в некоторых регионах, особенно в малых городах и сельской местности.
Почему закон о МФО был необходим
Рост долговой нагрузки населения и количество заемщиков, имеющих сразу несколько микрозаймов, стало критическим для финансовой стабильности.
По данным исследований ЦБ и Национального бюро кредитных историй (НБКИ):
- 2024–2025 годы характеризовались ростом числа граждан с тремя и более микрозаймами одновременно;
- МФО активно продвигали краткосрочные кредиты через онлайн-платформы и маркетинговые акции, что повышало риск образования долговой «ловушки»;
- Доля заемщиков с просрочками более 30 дней по нескольким займам выросла на 15% за 2 года.
Введение ограничений направлено на предотвращение массового перехода граждан к высокорискованным займам, снижение нагрузки на судебную систему и защиту прав потребителей.
Реакция рынка и МФО
Представители МФО уже выразили обеспокоенность новыми правилами. По словам президента Ассоциации микрофинансовых организаций России (АМФОР), ограничения могут привести к сокращению доходности бизнеса и уменьшению объема легального кредитования.
Эксперты предупреждают: строгий запрет на несколько микрозаймов одновременно может увеличить спрос на нелегальных кредиторов, как уже показывали аналогичные меры в ряде регионов в 2019–2020 годах.
Однако большинство аналитиков отмечают, что этапное внедрение закона (с 2026 и 2027 года) даст рынку время адаптироваться, а заемщикам — скорректировать финансовое поведение.
Что ждет заемщиков: пошаговые изменения
- Октябрь 2026 года — разрешено не более двух займов свыше 200% годовых.
- Апрель 2027 года — один микрозайм свыше 100% годовых.
- Соблюдение правил будет контролироваться через единый реестр заемщиков, где МФО смогут видеть, сколько активных займов имеет гражданин.
- Штрафные санкции для заемщиков за нарушение условий новых правил не предусмотрены, но мошеннические схемы и обход ограничений будут пресекаться законом.
История регулирования микрозаймов в России
Микрозаймы появились в России в начале 2000-х и быстро стали популярны среди населения с ограниченным доступом к традиционным банковским кредитам.
- 2005–2010 годы — формирование первых МФО, ставки до 300% годовых.
- 2011–2015 годы — законодательное закрепление правил работы МФО, требования к капиталу и отчетности.
- 2016–2020 годы — цифровизация рынка, массовое появление онлайн-займов.
- 2021–2025 годы — активный рост доли населения с несколькими микрозаймами, повышение числа просрочек.
С каждым годом регулятор стремился сбалансировать интересы заемщиков и кредиторов, чтобы не допустить системного риска для финансовой системы страны.
Риски и перспективы
- Сокращение количества микрозаймов может привести к росту спроса на банковские краткосрочные кредиты, которые предлагают более низкие ставки, но более строгие требования.
- Повышение прозрачности рынка благодаря единому реестру заемщиков поможет снизить количество просрочек и мошеннических схем.
- Потенциальный рост теневого сегмента кредитования — главная угроза для законопослушных граждан.
Эксперты рекомендуют гражданам заранее планировать свои займы, учитывать изменения ставок и переходить на легальные инструменты кредитования, чтобы избежать долговой «ловушки».
Что говорят аналитики
Марина Кузнецова, аналитик инвестиционной компании:
«Ограничения на количество микрозаймов — логичный шаг. Это позволит снизить долговую нагрузку на наиболее уязвимую категорию заемщиков, но потребует адаптации МФО. Вероятно, мы увидим новые продукты с более низкой процентной ставкой и расширением сервисов для клиентов».
Сергей Иванов, эксперт ЦБ РФ:
«Главная цель — защитить граждан от чрезмерной долговой нагрузки, сохранив при этом легальный рынок микрозаймов. Этапное введение закона даёт шанс рынку перестроиться без шока».
Практическая польза для заемщиков
- Планируйте займы заранее и проверяйте, сколько активных договоров у вас в реестре.
- Старайтесь выбирать микрозаймы с прозрачными условиями, не превышающие финансовые возможности.
- Используйте легальные платформы и сервисы МФО, которые будут обязаны соблюдать новые правила.
- Рассматривайте альтернативные финансовые инструменты — накопительные счета, краткосрочные банковские кредиты или рассрочки.
Выводы относительно займов и МФО
- Новые правила МФО вступают в силу с октября 2026 года и ограничат количество микрозаймов свыше 200% годовых;
- Апрель 2027 года станет второй фазой ужесточения с ограничением до одного займа выше 100% годовых;
- Рынок микрозаймов адаптируется, появятся новые продукты с более прозрачными условиями;
- Основной риск — рост обращений к нелегальным кредиторам, поэтому важно использовать легальные и регулируемые инструменты;
- Гражданам рекомендуется контролировать количество займов и планировать финансовую нагрузку заранее.
